Wie man einen Zinseszins-Rechner richtig nutzt (und 5 typische Fehler vermeidet)

Ein Zinseszins-Rechner ist eines der einfachsten Finanzwerkzeuge, aber die meisten Nutzer geben Werte ein, die irreführende Projektionen produzieren. So nutzt man ihn richtig — und das sind die fünf Fehler, die die meisten Berechnungen ruinieren.

Schritt 1: Anfangsbetrag

Dein Startsaldo. Wer 25.000 € im bestehenden Trade-Republic- oder Scalable-Depot hat, gibt das als Anfangsbetrag ein. Bei Null-Start: leer lassen oder 0. Erwartete künftige Einzahlungen gehören NICHT hierher — die kommen ins Feld monatliche Sparrate.

Schritt 2: Monatliche Sparrate

Was du wirklich jeden Monat investieren wirst, dauerhaft. Sei realistisch — wähle einen Betrag, den du durch Jobwechsel, Crashs und unerwartete Ausgaben hindurch hältst. Die meisten überschätzen sich. Sicherer: nimm deinen aktuellen automatisierten Sparplan, nicht den "idealen".

Schritt 3: Jährliche Rendite

Die häufigste Fehlerquelle. Nutze langfristige Renditeerwartung, nicht das Vorjahr. Sinnvolle Defaults: 7% real (nach Inflation) für breit gestreutes Aktien-ETF (MSCI World, FTSE All-World), 9% nominal für Aktien, 2-3% real für Tagesgeld/Festgeld, 1-2% real für Anleihen. Nicht 15% nur weil die letzten 5 Jahre gut waren — Märkte kehren zum Mittel zurück.

Schritt 4: Zeithorizont

Jahre bis du das Geld brauchst. Für Rente: Renteneintrittsalter minus aktuelles Alter. Sei ehrlich — 40 Jahre zu modellieren, wenn du tatsächlich mit 50 entnimmst, produziert einen Saldo, der nicht existiert.

Schritt 5: Zinsperiode

Für Aktien-ETFs ist monatliche Verzinsung (12) der korrekte Standard. Für Tagesgeld/Festgeld: täglich (365). Der Unterschied zwischen monatlich und täglich auf langem Horizont ist klein (unter 1%); jährlich vs. häufiger ist signifikant.

Wie man das Diagramm liest

Die Linie ist dein Saldo über die Zeit. Sie krümmt sich nach oben — diese Krümmung ist Zinseszins. Die flachere grüne Fläche sind deine Einzahlungen; die farbige Fläche darüber ist Wachstum. In Jahr 20-30 übersteigt das Wachstum typischerweise die Einzahlungen.

Die 5 Fehler

(1) Vorjahresrendite verwenden — Markt kehrt zum Mittel zurück. (2) Inflation vergessen bei Rentenplanung — nutze 7% real, nicht 9% nominal. (3) Unrealistische Sparraten modellieren, die du nicht durchhältst. (4) Kosten ignorieren — jedes 1% TER reduziert den Endsaldo über 30 Jahre um ~25%. (5) Die Projektion als Garantie behandeln statt als Mittelwert.